Endfälliges Darlehen: Zinsen und Rückzahlung

Kleine laufende Zahlung, große Schlusszahlung

Während der Laufzeit wird die Schuld nicht durch regelmäßige Tilgung abgebaut. Bei gleichbleibendem Zinssatz bleiben deshalb auch die Zinsen auf den ursprünglichen Kreditbetrag unverändert. Die geringe laufende Kreditrate ist kein Maß für niedrige Gesamtkosten: Die vollständige Rückzahlung steht noch aus.

Mitunter wird parallel in einen Sparvertrag, Fonds oder eine Versicherung eingezahlt. Diese Einzahlung ist eine zusätzliche Belastung und keine Tilgung des Darlehens. Ob am Ende genügend Geld bereitsteht, hängt von den Bedingungen und gegebenenfalls von einer unsicheren Wertentwicklung ab.

Zinsen berechnen

Bei konstantem Kapital K und einem festen Jahreszins p gilt für n volle Jahre vereinfacht: Zinsen gesamt = K × p × n. Die Formel unterstellt laufend bezahlte Zinsen, keine Gebühren und keine Verzinsung aufgeschobener Zinsen. Werden Zinsen der Schuld zugeschlagen, wächst dagegen die Rückzahlungssumme.

Beispiel: 50.000 Euro für fünf Jahre

Bei 4 % jährlichem Sollzins fallen jährlich 2.000 € beziehungsweise im vereinfachten Monatsmodell 166,67 € Zinsen an. Nach fünf Jahren wurden insgesamt 10.000 € Zinsen bezahlt. Zusätzlich sind 50.000 € Kapital auf einmal fällig.

Soll dieser Betrag ohne Verzinsung parallel angespart werden, wären 50.000 € / 60 = rund 833,33 € monatlich nötig. Zusammen mit den laufenden Zinsen beträgt die wirtschaftliche Monatsbelastung damit rund 1.000 €. Eine höhere angenommene Sparrendite senkt die rechnerische Sparrate, erhöht aber nicht automatisch die Sicherheit der Rückzahlung.

Häufige Frage: Ist eine Ballonfinanzierung dasselbe?

Nicht vollständig. Bei einer Ballonfinanzierung werden häufig bereits Teile des Kredits laufend getilgt, während eine größere Schlussrate verbleibt. Beim vollständig endfälligen Darlehen bleibt das gesamte ursprüngliche Kapital bis zum Schluss offen.